قياس أثر إدارة السيولة على بعض مؤشرات كفاءة الأداء بالجهاز المصرفي السوداني (دراسة حالة : بعض البنوك التجارية) خلال الفترة ( 2008م- 2018م)

Abstract

المستخلص هدفت هذه ألدراسة إلي قياس أثر ادارة السيولة علي بعض مؤشرات كفاءة الأداء بالجهاز المصرفي السوداني والتوصل الي إستراتيجيات وادوات تسهم في ادارة السيولة بكفاءة, واعتمدت الدراسة المنهج التاريخي لتتبع الظاهرة والمنهج الوصفي لتحليل البيانات ومنهج التحليل الاحصائي لدراسة الحالة , وهدف البحث الي ايجاد حلول عملية لمشكلة السيولة بالبنوك التجارية والوصول إلي الآلية التي تضمن لها استثمار الودائع دون الإخلال بموقف السيولة التشغيلية , وقد اظهرت نتائج الدراسة ان الاستخدام العقلاني والرشيد في المفاضلة بين البدائل او ما يعرف بالادارة المثلي للسيولة له دور فعال في تحسين مستوي الاداء المالي وزيادة الربحية وتقليل تكاليف المصارف اضافة الي خلق واكتشاف ادوات جديدة تزيد من سيولتها وعوائدها , ايضا أثبتت الدراسة الي ان مقومات السوق المالي الكفء والذي يتمتع بمعدلات مستقرة من السيولة نتيجة السياسات المثلي المتبعه يؤثر بقوة في رفع كفاءة الاداء التسويقي من دقة وسرعة وصول المعلومات والكفاءة في ادارة التشغيل وتقدير حركة الاموال والتسعير والسيولة والناحية التسويقية لمنتجاتها وخدماتها والتي تضمن نجاح وفعالية السوق المالي مما يؤدي الي التطور والنمو الاقتصادي, يوصي البحث بالتقيد بالاستراتيجيات المقترحة بالدراسة والتي لها دور فعال في تحسين مستوي الاداء المالي وتوصي الدراسة بالتركيزعلي تحديد درجة السيولة الموائمة لحجم التدفقات النقدية الداخلة والخارجة ومراقبة كافة الاصول والاستثمارات المنفذة ودرجة كفاءة الاسترداد للاموال المستثمرة لدي العملاء مما يجنب البنك مخاطر العجز السيولي بسبب سوء تقديرات الادارة. كما توصي واضعي السياسات المصرفية ضرورة تفعيل الية يتم من خلالها بناء التوقعات المستقبلية لموقف السيولة بالبنوك عن طريق بعض المعالجات الرياضية واستغلال خبرات موظفيها في توقع الطلب علي خدماتها في مجال ادارة السيولة فان ذلك يسهم في بناء خرائط التدفقات الداخلة والخارجة ويعزز من قدرة البنوك علي ادارة السيولة بكفاءة كما توصي الدراسة أن يقوم البنك المركزي بجانب تجاربة في ادارة السيولة عبر ادواته عمليات السوق المفتوحة وشهادات المشاركة المختلفة في ان يوجه سياساته النقدية لتمويل نمو عرض النقود بصورة مناسبة عبر نسب السيولة المذكورة بالدراسة لتمويل النمو الممكن في الناتج الوطني في الأجال المتوسطة والطويلة وذلك في إطار الاسعار المستقرة اذ أن توفير حجم أمثل للعرض النقدي يوفر فرص لإستقرار دالة الطلب النقدي ويضمن تحقيق الاستقرار الاقتصادي , تمثل التوصيات بالدراسة الحل الامثل والضامن الحقيقي لخلق الموائمة اللازمة لتحقيق هدفي الربحية والسيولة عبرالاليات والادوات والاستراتيجيات المقترحة بالدراسة والتي تضمن للمصارف استثمار الودائع دون الإخلال بموقف السيولة التشغيلية مما سينعكس إيجابا علي مؤشرات الاقتصاد الكلي بالاستقرار العام والتوصل إلي براح التطور والنمو الاقتصادي .

Abstract

This study aimed to measure the impact of liquidity management on some performance efficiency indicators at Sudanese banking system and to identify strategies and instruments that contribute to managing liquidity efficiently. The study adopted a historical method to tackle the phenomenon, a descriptive method to analyze the data and a statistical method to study the case. The study also aimed to find out practiced solutions for the liquidity problem faced by the commercial banks and a mechanism that ensure investing deposits without affecting the operational liquidity position. The results of the study revealed that the rational using liquidity through differentiating alternatives known as the optimal liquidity management has an effective role on improving the financial performance level, increasing the profitability, decreasing the banking cost and creating new instruments that increase the banking liquidity and return. The study also confirmed that components of an efficient financial market characterized by stable liquidity rates as result of the adopted optimal policy strongly improves the marketing performance efficiency namely the accurate and rapid access to information, efficient operation management, cash flow estimates, pricing, monetization and products and services marketing which ensure the success and effectiveness of the financial market and accordingly leading to the economic development and growth. The research recommends committing to the strategies suggested by this study which have an effective role on improving the financial performance level. The study also recommends to focus on determining the liquidity rate appropriate to the size of inflows and outflows, and to control all assets and executed investments and efficient recovery of money invested with customers which enables banks avoid liquidity deficit risks due to the management misestimates. The study recommends banking policy makers to activate a mechanism through which future expectations of banks' liquidity position are developed according to some mathematical treatments and to utilize the employees' expertise in forecasting the demand for services in liquidity manageme nt field, as this contributes to developing inflow and outflow maps and promotes the banks' abilities to manage the liquidity efficiently. The study also recommends the Central Bank of Sudan, based on its long experience in liquidity management through the open market instruments and the sharing certificates, to direct the monetary policy towards financing money supply growth appropriately according to the liquidity rates included in this study in order to finance the potential growth in the National product in the medium and long terms under stable prices, because providing an optimal size of money supply provides opportunities for stable monetary demand function and ensure economic stability. The recommendations of this study represent the optimal and the actual guarantee to create the harmony required for achieving both objectives the profitability and liquidity through the mechanisms, instruments and strategies suggested by this study that ensure investing banks' deposits without affecting the operational liquidity position as this will be reflected on the macroeconomic indicators positively leading to the economic development and growth.